Коэффициент оборачиваемости

Доля инвестиционного фонда или другого транспортного средства инвестиционных фондов, которые были "переданы" или заменены другими владений в той или иной год. Типом, представляющим взаимный фонд, его инвестиционные цели и / или портфель менеджер инвестиционной стиле будет играть важную роль при определении ее коэффициент оборачиваемости.

Например, фондовый индекс фонд будет иметь низкий показатель текучести кадров, но и облигации фонда, независимо от того, пассивно или активно управляемые, будут иметь высокую текучесть активной торговли, поскольку является неотъемлемым качеством облигаций инвестиций. Агрессивный малого цоколя рост фондового фонда, как опыт, чем выше оборот большого цоколя стоимость запасов фонда.

Всех прочих равных, инвесторам следует пользу низкий оборот средств. Высокая текучесть приравнивает к высшему брокерские сделки сборы, которые уменьшают фонд возвращения. Кроме того, чем больше оборот в портфеле фонда, тем больше вероятность того, он будет генерировать краткосрочного капитала, которые облагаются налогом на инвестора обычной ставке дохода.

Оборот коэффициенты для взаимного фонда будет варьироваться от года к году, но общий диапазон можно оценить, посмотрев на рисунок в течение нескольких лет подряд.