Yupcap

Сленге термин для молодых городских профессиональных, которые не могут позволить себе имущество. Yupcaps являются лица, в конце двадцатых и начале тридцатых с поста среднее образование и хорошо оплачиваемых рабочих мест, которые не могут приобрести имущество в связи с такими факторами, как высокие цены на недвижимость, ограниченные личные сбережения и ограниченность кредитной истории, все из которых могут Сделать труднее получить утвержденные для ипотеки.

Yupcaps являются результатом роста цен на североамериканском рынке недвижимости, где ипотеки и строительства доступного жилья получить трудно из-за высоких цен на жилье. Несмотря на устойчивый поток доходов в хорошей оплате работы, yupcaps зачастую оказываются крайне трудно приобрести дом на рынке. Эти лица нередко необходимо подождать, пока они не наращивать больше первоначального взноса, покупка дома с другим лицом, или получить помощь от своих родителей. Yupcaps "контрастирует с ситуацией, что их родители, которые могли бы с большей легкостью позволить себе свой первый дом.

Название на английском — Yo-Yo

Жаргон для очень нестабильной рыночной.
В принципе, в йо-йо рынок движется вверх и вниз, как и его тезка игрушек.

Доходность распространения Premium

Формой компенсации, что ипотечный брокер, действующий как посредник, получает от первоначального Кредитор по продаже процентных ставок на заемщиков, что является выше кредитора номинальной ставки по которым заемщик имеет. Выход распространения премия должна быть раскрыта в HUD -1 Форме, если кредит является закрытой.

Ипотечные брокеры получают компенсацию непосредственно заемщикам, когда заемщик платит происхождения плату, когда кредитор брокер выплачивает премию доходность распространения или комбинация из них. Если нет возникновения плата, заемщик, скорее всего, согласившись выплатить процентные ставки выше рыночной ставке. Существует нет такого понятия, а не стоимости по ипотечным заемщиком.

Оплата процентные ставки выше рыночных ставок на компенсацию ипотечного брокера / Кредитор не обязательно плохо для заемщика, поскольку это может снизить ипотечные в авансовые расходы. Если заемщик рассчитывает провести ипотеки на короткое время, уделяя при относительно высокой Процентная ставка может быть более экономичным, чем платить высокие сборы вперед. тщательного анализа должны быть выполнены, прежде чем какие-либо контракты подписаны.

Доходность фонда наклона индекс

Типа, представляющие взаимный фонд, который распределяет капитал в качестве стандартного индекса, путем тиражирования запасы определенного фондового индекса, например, стандартная И Poor's 500 индекс (S И P 500), за исключением того, что фонд весов его запасы к запасам, которые предлагают высокие дивиденды урожайности. Акции с высокой урожайности дивиденды получают больший портфель весов, в результате чего они представляют собой более портфеля фонда, чем они в противном случае в стандартных Указатель.

Смысл создания наклона Индекс доходности фондов является основанный на тот факт, что выплаты дивидендов акционерам выдаются может быть "двойное налогообложение", что означает, что они облагаются налогом, как только на корпоративном уровне, а затем еще раз на уровне акционеров.

Из-за этого эффекта, некоторые инвесторы утверждают, что рынок должен стоимости акций высокой доходности акций в некоторой степени на скидку на другие запасы, с тем чтобы обеспечить увеличение прибыли от высокодоходных акций, с тем чтобы компенсировать негативные налоговые эффекты. Теория заключается в том, что инвестор, который способен приобретать наклона Индекс доходности фонда в налоговый приют инвестиционного счета может превзойти индекс, поскольку они получают оценки предполагаемых выгод, но защищенных от налогов на дивиденды они получают.

Молодые и богатые, но нормально (зевок)

Класс самостоятельной сделал миллионерами, которые живут относительно скромной жизни. Вместо того, чтобы тратить богатства на получении роскошные предметы и живые дорогим образ жизни, эти лица предпочитают делать взносы в благотворительные причин и проводить время со своими семьями.

Концепция социальной ответственности, возможно, способствовали формированию этого нового класса богатых людей. В целом, эти лица могут быть весьма полезны для общества, поскольку они перераспределение огромного объема богатства в интересах социального блага. Тем не менее, она, возможно, будет трудно стать зевать, поскольку она может быть очень заманчивым для богатых молодых людей будет обращено на более экстравагантный образ жизни.

Кривая доходности

Строка о том, что участки процентных ставок на ряд точкам во времени, облигаций, имеющих равные кредитные качества, но разные даты погашения. Наиболее часто сообщалось кривой доходности сравнивает три месяца, два года, пять лет и 30-летний Казначейства США долга. Эта кривая доходности используется как ориентир для других задолженности на рынке, как, например, ипотечные ставки или ставки банковского кредитования. Кривая также используется для прогнозирования изменений в экономической производства и роста.

Форма кривой доходности является тщательно изучены, поскольку она позволяет получить представление о будущей процентной ставке и изменение экономической активности. Существуют три основных вида кривой доходности формы: нормальный, перевернутом и плоские (или humped). Нормальной кривой доходности (изображенные здесь) является одним, в котором более длительный срок погашения облигации имеют более высокую доходность по сравнению с краткосрочной облигации из-за рисков, связанных со временем. Перевернутый кривой доходности, при которой краткосрочные урожайность выше, чем долгосрочных урожаев, которые могут быть признаком предстоящей рецессии. Квартира (или humped) кривой доходности, при котором короткие и долгосрочные дает очень близки друг к другу, который также является одним предсказателем переходной экономикой. Наклон кривой доходности также считается важным: чем больше уклон, тем больше разрыв между краткосрочными и долгосрочными ставками.

Yankee Бонд

Облигаций, деноминированных в долларах США и публично опубликован в США со стороны иностранных банков и корпораций. В соответствии с Законом о ценных бумагах 1933 года, эти облигации должны быть зарегистрированы в Комиссии по ценным бумагам и биржам (SEC), прежде чем они могут быть проданы. Yankee облигации зачастую опубликован в траншей и предлагая каждому может быть как больше, чем $ 1 миллиарда.

Из-за высокого уровня строгих правил и стандартов, которые должны соблюдаться, это может занять до 14 недель (или 3,5 месяца) для янки облигаций, которые будут предложены для общественности. Частью этого процесса связана с задолженностью рейтинговых агентств оценить кредитоспособность Yankee облигаций, лежащих эмитента.

Иностранные эмитенты, как правило, предпочитают Yankee выпуска облигаций в периоды, когда в США процентные ставки на низком уровне, поскольку это позволяет иностранным эмитента выплатить меньшую сумму процентных платежей.

Риск кривой доходности

Риск испытывают негативные изменения в рыночных процентных ставок, связанных с инвестированием в один инструмент с фиксированной доходностью. Риск связан либо с уплощение или крутизны кривой доходности, что является результатом изменения урожайности среди сопоставимых облигации с различными сроками погашения.

Когда рынок дает изменения, это будет влиять на стоимость фиксированного дохода документа. Когда рыночные процентные ставки, или урожайности, увеличение цен на облигации будет уменьшаться, и наоборот.
Когда кривая доходности смен, цены на облигации, который первоначально был основан на цене первоначальной кривой доходности, будет меняться в цене. Если кривая доходности flattens, то разница между доходностью долгосрочных и краткосрочных процентных ставок сужается, а цены на облигации будет меняться соответственно. Если облигация является краткосрочным облигациям со сроком погашения в течение трех лет и трех лет урожайность снижается, цена этой облигации будут расти.

Если кривая доходности steepens, это означает, что разница между долгосрочными и краткосрочными процентными ставками растет. Таким образом, долгосрочные облигации цены снизятся по сравнению с краткосрочными облигациями. Изменения в кривой доходности на основе облигаций премии за риск и ожидания будущих процентных ставок.

Доходность к наихудшим (YTW)

Самый низкий потенциал урожайности, которые могут быть получены по облигациям без дефолта эмитента, на самом деле. Выход в худшем рассчитывается путем наихудшему сценарию предположений по этому вопросу исчисления прибыли, которые будут получены, если положения, в том числе аванса, позвоните или опускание фонда, используются эмитентом. Этот показатель используется для оценки наихудший сценарий для доходности, чтобы помочь инвесторам управлять рисками и обеспечивать, чтобы конкретные поступления требования будут по-прежнему встречались даже в худшем сценарии.

Доходность к худшему рассчитаны на все возможные даты вызова. Предполагается, что досрочное возникает, если облигация имеет слово или поставить положения, и эмитент может предложить более низкие купонные ставки на основе текущих рыночных ставок. Если рыночные ставки выше, чем нынешняя доходность облигаций, доходность к наихудшим расчета возьмет на себя не производится предоплата, а доходность к худшему равной доходности к погашению. Предположение о том, что является преобладающей ставки являются статическими при расчетах. Доходность к наихудшим будет самой низкой доходности к погашению и доходность к телефону (если облигация имеет предоплаты положения); доходность при худшем может быть таким же, как доходность к погашению, но не больше.

Урожай

Возвращение доходов от инвестиций. Это указывает на интерес или дивидендов, полученных от безопасности, и обычно выражается в год в процентах основана на инвестиционные расходы, ее текущей рыночной стоимости или ее номинальной стоимости.

Это, казалось бы, простой термин, без определителя, может быть довольно запутанным для инвесторов.

Например, Есть два фонда дивидендов урожайности. Если вы покупаете фонда за $ 30 (базовая стоимость), а ее нынешнего цен и годовых дивидендов составляет $ 33 и $ 1, соответственно, "расходы доходность будет 3,3% ($ 1 / $ 30) и "Текущая доходность" будет составлять 3% ($ 1 / $ 33).

Облигации имеют четыре урожайности: купон (облигации процентные ставки фиксированные на выдачу), текущей (облигаций процентных ставок в процентах от текущей цены на облигации), а доходность к погашению (оценка того, что инвестор будет получать, если облигация проводится ее срока). Расходы, не облагаемые налогом муниципальные облигации будут иметь налоговые эквивалента (TE) определяется доходность инвестора налог кронштейн.

Фондом Взаимная урожайности являются годовая процентная измерения доходов (дивиденды и проценты), полученные за счет средств Фонда в портфель за вычетом расходов Фонда. Кроме того, "НТЦ" мощности "является показатель доли доходности фонда на основе 30-дневного периода.